Nvidia H200 Çin anlaşması Trump-Xi zirvesinden sağ çıktı, ancak kimsenin beklemediği şekilde.
Özet
ABD, Çinli teknoloji devlerine Nvidia H200 çipleri için ihracat lisansı vermesine rağmen, çiplerin Çin'e girişi Pekin yönetiminin uyguladığı kısıtlamalar nedeniyle gerçekleşmemektedir. ABD çiplerin yalnızca ülke içinde kullanılmasını şart koşarken, Pekin yönetimi yerli teknoloji üretimini desteklemek amacıyla şirketlerinin bu çipleri yurt dışı operasyonlarında kullanmasını istemekte ve iç pazarda yerli alternatiflere yönelmektedir. Bu iki zıt düzenleme, ABD ve Çin arasındaki teknoloji ticaretini fiilen durma noktasına getirmiştir. Sonuç olarak, diplomatik zirveler perde arkasında yaşanan bu stratejik çıkmazı gölgede bıraksa da, Çin yerli tedarikçisi Huawei gibi firmaları güçlendirerek ABD yarı iletkenlerine olan bağımlılığını sistematik olarak azaltmayı hedeflemektedir.
Başkan Trump Pekin'e uçtu, Jensen Huang'ı son dakikada yanına aldı ve iki gün sonra gazetecilere çip ihracatı konusunda “bir şeyler olabileceğini” söyleyerek ayrıldı. Hiçbir şey olmadı. Trump'ın Aralık 2025'te satışlara ilk kez izin vermesinden bu yana Çin'e tek bir Nvidia H200 bile gönderilmedi ve ABD Ticaret Temsilcisi Jamieson Greer, Bloomberg'e yaptığı açıklamada yarı iletken kontrollerinin ikili gündemde bile olmadığını söyledi.
Zirve tiyatrosu, altında yatan daha ilginç bir gelişmeyi gölgeledi. H200, Washington izin vermediği için takılmış durumda değil. Washington zaten izin verdi. Alibaba, Tencent, ByteDance ve JD.com dahil olmak üzere yaklaşık 10 Çinli firma, Lenovo ve Foxconn'un distribütör olarak yetkilendirilmesiyle, her biri 75.000 adede kadar onaylı ABD ihracat lisansına sahip. Çipler hareket etmiyor çünkü Pekin, kendi şirketlerinin teslim almasına izin vermiyor.
İki çerçeve, bir çıkmaz
Açmazın mekaniğini net bir şekilde anlamakta fayda var. ABD kuralları, Çinli müşteriler tarafından sipariş edilen tüm H200 çiplerinin yalnızca Çin'de kullanılmasını şart koşuyor. Bu arada Pekin, Çinli teknoloji şirketlerine, yerli üretimi desteklerken Nvidia çiplerinin kullanımını yurt dışı operasyonlarıyla sınırlandırmaları talimatını verdi. Bu iki gereklilik birbirini dışlıyor.
Implicator'a göre, ihracatı onaylanan çipler yasal olarak Pekin'in kullanmak istediği yerlerde konuşlandırılamıyor ve Pekin, ABD lisanslarının gerektirdiği yerel kullanıma izin vermiyor.
Ticaret Bakanı Howard Lutnick geçen ay Senato'daki bir oturumda, Çinli firmaların yatırımlarını Huawei dahil olmak üzere yerli tedarikçilere odaklamaya çalıştıklarını belirtti. Pekin'deki Devlet Konseyi ayrıca ABD yarı iletkenlerine olan bağımlılığı azaltmayı amaçlayan bir tedarik zinciri güvenliği incelemesi talimatı verdi.
Politika çelişkisi tesadüfi değil. Mesele de bu.
Diplomatlar konuşurken Huawei ne kazandı?
Zirve etrafındaki günler, uzun vadede Trump'ın veda yorumundan daha önemli olan birkaç veri noktası üretti. DeepSeek, en son modelinin Huawei işlemcilerinde çalışacak şekilde optimize edildiğini doğruladı. Tencent'in baş strateji sorumlusu, Çin'in GPU arzının 2026 boyunca kademeli olarak artacağını söyledi ve bir Alibaba yöneticisi, şirketin tescilli T-Head GPU'larının ölçekli seri üretime ulaştığını belirtti.
Bu, DeepSeek V4'ün Nisan ayındaki lansmanını takip ediyor; model, sadece çıkarım (inference) için değil, eğitim için de Huawei'nin Ascend çiplerine uyarlandı. Zirve haftasının doğruladığı şey, değişimin artık deneysel olmadığıdır. Bu artık bir tedarik zinciri politikasıdır. Nvidia'nın Çin geliri, ihracat kontrolleri sıkılaştırılmadan önce %20'nin üzerindeyken son çeyreklerde yaklaşık %5'e düştü. Şirketin mevcut çeyrek için kendi beklentisi, Çin'den sıfır gelir elde edileceği yönünde.
Huang'ın heyete son dakika dahil edilmesi –Trump, davet edilmediğine dair medya haberlerini gördükten sonra onu bizzat aradı– aciliyet olduğunu düşündürdü. Sonuç ise, engel yapısal olduğunda (prosedürel değil) CEO diplomasisinin başarabileceklerinin sınırlarını gösterdi.
Yapay zeka için okuma